Како израчунати Блацк-Сцхолес опције користећи Екцел

Аутор: Bobbie Johnson
Датум Стварања: 4 Април 2021
Ажурирати Датум: 14 Може 2024
Anonim
Finance with Python! Black Scholes Merton Model for European Options
Видео: Finance with Python! Black Scholes Merton Model for European Options

Садржај

Блацк-Сцхолес формула је дизајнирана да обезбеди променљиву вредност колатералне опције као радњу. Израчун се заснива на цени акција на дан, трајању опције, тренутној цени опције, годишњој безризичној стопи, волатилности акција и годишњем проценту удјела који се исплаћује у облику дивиденди. Помоћу ових информација можете да направите формуле у Екцелу које враћају вредност опције Блацк-Сцхолес.


Упутства

Блацк-Сцхолес формула враћа европску опцију позива (Јупитеримагес / Гоодсхоот / Гетти Имагес)

  1. Отворите празан радни лист у Екцелу. У колони "А" унесите ознаке ваших података. У ћелију А1 унесите "Подаци", у А2 "Вредност залиха", у А3 "Трајање", у А4 "Тренутна цена", у А5 "Годишња стопа без ризика" у А6 "Годишња волатилност" и у А7 типу " Проценат дивиденди ". Унесите ознаке ваших формула: у А9 типу "Д1", А10 "Д2", А11 "Опција куповине" и А12 "Инсерт опцију".

  2. Унесите податке у колону Б. Цене акција и струје морају бити у реаис и трајање у годинама. Тренутна стопа без ризика, годишња волатилност и дивиденде треба да буду у процентима.

  3. Упишите следећу формулу у ћелију Б9: = (ЛН (Б2ЕКСП (-Б7Б3) / Б4) + (Б5 + (Б6 ^ 2) / 2)Б3) / Б6РАИЗК (Б3) т


  4. Унесите следећу формулу у ћелији Б10: = Б9-Б6 * РАИЗК (Б3)

  5. Упишите следећу формулу у ћелију Б11: = Б2ЕКСП (-Б7Б3)(НОРМДИСТ (Б9,0,1, ТРУЕ) -Б4ЕКСП (-Б5Б3)НОРМДИСТ (Б10,0,1, ТРУЕ)

  6. У ћелију Б12 унесите следећу формулу: = Б4ЕКСП (-Б5Б3)(1- (НОРМАЛДИСТ (Б10,0,1, ТРУЕ)) - Б2ЕКСП (-Б7Б3)(1-ДИСТ. НОРМ (Б9,0,1, ТРУЕ))

Обавештење

  • Овај чланак није инвестициони савет.